您当前的位置：首页 > 金融保险

金融危机启示：前瞻思维加完善监管才能防患未然

2017-04-17 10:04:38

很多企业在这次经济衰退中仓促变阵应对。INSEAD科技与运营管理学教授卢克?凡德尔?海登（Ludo Van der Heyden）认为，如果企业之前做到居安思危，就不会被这场危机打个措手不及。

“正如条件反射是没有经过大脑思考的直觉反应1样；企业对危机的措手不及是由于他们没有关注局势的发展并采取前瞻性的行动。”

援用社会科学研究，凡德尔海登指出，化整为零的管理策略明显更容易见效。他说，很好的1个例子是欧盟项目，它透过化整为零的小步伐，终究达致大目标。因此，透过稳扎稳打应对，即使是所谓的危机，也变得易于应付了，而且他们在成功克服每场窘境的同时也增强了应对更大危机的信心。

凡德尔海登指出，缺少前瞻思惟是致使当前危机的主因之1，但企业管理不善、企业管治缺失和政府部门监管不力才是危机的本源。“有些人虽然知道产生了甚么事，但他们摆脱不了盲从心态，人的贪婪本性使他们丧失了基本的判断力。”

他补充道：“可以说我们现在正深陷企业管治体制缺点的泥潭中。美国数年前因爆发安然做假账事件而颁布「萨班斯—奥克斯利法案」，对企业管治制度施以重大改革，以防范类似危机重演；但现在才发现当时错失了加强企业管治体制的作用之良机，即应用企业管治制度来鞭策和制约管理人员。”

“1直被视为成功典范的美国企业管治模式已令全球受累，”他指出，“由于太过重视短事迹效，股东们实际上不知不觉中鼓励了企业管理层寻求短时间利益的最大化，直接致使了窘境的生成。”

不过，凡德尔海登相信，在许多公司遭到危机冲击确当儿，家族企业的影响相对较小，（固然幷非所有的家族企业都能成功抵抵抗危机）。他说，家族企业1般较少作出过激反应，1般都能够1边疗伤1边保持正常经营。

“家族企业1般比上市公司更能居安思危。他们坚守长时间战略目标，自我束缚能力较强，凝聚力也较强…明显，家族企业不会把资金投放在他们不熟习或与业务无关的并购上，他们在投资方面的态度较为谨慎。”

很多企业在寻求经济效益的同时忽视了企业价值。凡德尔?海登表示，他相信这二者可以获得平衡：首先要认清企业诚信公正的重要性。“企业1定要遵守诚信公正，义利统筹的原则，才能确保长时间可延续的发展。”

“这场金融危机揭露，企业在寻求盈利目标的进程中诚信丧失的例子屡屡可见…不过，我们希望企业能在危机中重塑社会责任感。企业应当为社会创造价值，而不是为寻求经济效益而不顾及社会利益。这场危机将有助复兴企业社会责任。”

这场危机带来的启示很多，其1是企业应分散业务。“通用电气此类综合性企业更能安全度过这场危机，由于它们没把鸡蛋放在单1的篮子里。这类综合性企业1直被视为低效，不过在我看来，这不失为企业减低经营风险的1种方法。”

另外一个启示无疑是企业管治制度的重要性。“我认为，透明度将增强...金融机构存在账外经营业务的情况将不会再出现。这类做法根本就是为了规避监管。”

虽然危机当前，凡德尔?海登相信，危机过后的商业环境会比之前更好。“或许我比较乐观，看到危机好的1面。我们看到商业环境中存在太多的荒谬，而我们的教学也有荒诞的地方，比方向经理人灌输‘股东利益之上”的观点’。”

“作为教师，我们应当重新审时度势，我们的分析研究是不是还适用？如何做得更好？我们将来应当怎样做以减少类似情况再次产生？我们是不是从当前危机中学有习得？由于归根到底，这场席卷全球的危机本不该产生，而它所酿成的惨重是由广大民众承受，而非由危机的罪魁罪魁承受。”

　　本文经许可，摘自INSEAD Knowledge。未经INSEAD Knowledge同意，任何人不得转载本文。